证券之星消息，截至2024年6月6日收盘，深粮B(200019)报收于3.3元，下跌0.6%，换手率0.1%，成交量514.0手，成交额16.74万元。
6月6日的资金流向数据方面，无主力资金净流入，游资资金净流入1.53万元，占总成交额9.15%，散户资金净流出1.53万元，占总成交额9.15%。
近5日资金流向一览见下表：
该股主要指标及行业内排名如下：
深粮B2024年一季报显示，公司主营收入10.73亿元，同比下降19.86%；归母净利润6389.56万元，同比下降39.4%；扣非净利润5219.04万元，同比下降49.25%；负债率30.88%，投资收益314.06万元，财务费用809.63万元，毛利率19.07%。深粮B（200019）主营业务：包括批发零售业务、食品加工制造业务、租赁及商务服务业务。
资金流向名词解释：指通过价格变化反推资金流向。股价处于上升状态时主动性买单形成的成交额是推动股价上涨的力量，这部分成交额被定义为资金流入，股价处于下跌状态时主动性卖单产生的的成交额是推动股价下跌的力量，这部分成交额被定义为资金流出。当天两者的差额即是当天两种力量相抵之后剩下的推动股价上升的净力。通过逐笔交易单成交金额计算主力资金流向、游资资金流向和散户资金流向。
注：主力资金为特大单成交，游资为大单成交，散户为中小单成交
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溢价率是什么？
从溢价率角度看权证价值 本报告导读：分析了各类权证的溢价率特征与收益情况 提出了溢价率通道的概念来判断溢价率的变化情况 摘要：溢价率是权证价值分析中的一个重要指标，它体现的是权证价格与其行权价格相 对于正股价格的偏离程度。 权证作为买入或卖出正股的一种权力，具有时间价值 与理论价值。 因此它可以作为正股的一种替代物。 而根据一价定律，权证的价格 与正股价格紧密相连。 本文尝试使用溢价率作为分析权证价值的一种方法，得到 了许多有趣的结论。 认购权证溢价率＝[(行权价＋认购权证价格/行权比例)/正股价格-1]×100%认沽权证溢价率＝[1-(行权价-认沽权证价格/行权比例)/正股价格]×100% 1.平价权证表现 1.1. 平价认购权证：权证收益率波动较高，溢价率普遍约在 30%以上 由于价内外程度不高的权证在正股波动过程中，极容易转变为平价权证，因此这 些权证与平价权证拥有相似的表现。 我们在这里将平价权证与价内外程度不高的 权证放在一起进行研究，并将这一类权证统称为平价权证。 标准大约是在价内外 20%以内。 经过对历史数据的分析，我国权证市场共上市 15 只认购权证，其中运行过程中大 部分时间处于平价状态的权证有：首创 JTB1、国电 JTB1、包钢 JTB1、宝钢 JTB1、 武钢 JTB1，同时在运行中由轻度价内转变为深度价内的认购权证有：长电 CWB1、 鞍钢 JTC1。 上图中我们放入了权证的溢价率曲线、溢价率通道、权证累计收益率、正股累计 收益率以及价内外程度曲线。 通过仔细研究上述权证数据，我们可以得到以下几个结论： a、 溢价率较高，约在30%以上：由于溢价率在某种程度上体现了投资者对于正 股上涨的预期，同时，由于平价权证的高收益率，市场自然而然地形成了一 定的溢价。 所以平价权证得到了较高的溢价率； b、 收益率波动较高：对于平价权证，由于其理论价格较低，导致权证价格较低。 正股一旦有所波动，权证的收益放大效应非常明显，因此权证收益率较高； 1.2. 平价认沽权证表现：溢价率低于深度价外认沽权证 衍生品研究 我国市场上共上市了 17 只认沽权证，其中大部分时间处于平价状态的权证有华菱 JTP1、原水 CTP1、沪场 JTP1、机场 JTP1、武钢 JTP1、深能 JTP1、由平价转变 为深度价外的权证有：海尔 JTP1 作为平价的认沽权证，其表现主要有： a、 与其它深度价外的认沽权证相比，平价认沽权证溢价率相对较低，其溢价率 水平与平价认购权证相似； b、 与其它深度价外的认沽权证相比，平价认沽权证走势相对受正股影响更强一 些，其反向运动相对明显； 2.深度价内和深度价外权证表现 2.1. 深度价内认购权证：溢价率较低，具备一定股性除却上文中提到的平价权证，我国权证市场上的认购权证均为深度价内权证。 深 度价内的认购权证，由于其理论价值较高，因此，其市场价格也偏高，因此这一 类权证已经具备了一定的股性。 其走势不再像平价权证一样波澜壮阔，相对更加 平稳。 通过研究 8 只深度价内的认购权证，我们发现它们都具有如下特征： a、 其溢价率偏低，约在 20%左右，有的甚至出现折价； b、 与平价权证相比，收益率波动较小； 造成深度价内认购权证溢价率较低的原因，主要在于其较高的理论价格，导致它 的性质界与平价权证与正股之前。 既有权证的杠杆放大效应，也具有了一定的股 性。 因此它能够随着正股上涨带来高于正股的收益率，同时与平价权证相比，其 风险更小。 同时，在这一批深度价内的认购权证中，出现了三只折价权证：五粮 YGC1、万 华 HXB1 与侨城 HQC1。 而这一类深度价内的折价权证为我们提供了一个良好的投资品种。 若在正股上涨 预期较强的情况下，这一类折价的认购权证将会提供风险较低的可观收益。 2.2. 深度价外认沽权证：溢价率极高，时间价值衰减 由于近期股票市场的火爆，导致权证市场上的认沽权证大部分处于深度价外。 这一批深度价外的认沽权证表现出了如下的几个主要特点： a、 溢价率较高：由于这批深度价外认沽权证理论价格为 0，并且短时间内正股急 跌至低于其行权价的可能性极小。 因此，这批深度价外认沽权证只余下时间 价值。 所以，其溢价率较高，大部分在 40%以上； b、 对正股的表现极不敏感：同样是由于短时间内正股急跌至低于其行权价的可 能性极小，因此其走势表现基本与正股无关； c、 价格较稳定，呈现出缓慢下滑的态势：随着时间流逝，权证的时间价值在减 少。 3.溢价率通道 3.1. 溢价率通道 溢价率是衡量权证的一个重要指标，它同时表征了正股与权证价格的相对关系。 在这里我们可以通过建立一个溢价率通道来判断当前的溢价率是否过高或者过 低。 在这里，我们引入一个概率区间的概念：按照正态分布，理论上有 95%的变量值 分布在均数加、减 1.96 倍标准差的范围内，我们以权证 20 日溢价率均值和标准差 可以构建出该权证的溢价率运行通道。 从上图我们不难发现构建了这样一个溢价率运行通道后，我们基本可以确定每只 权证溢价率运行的上界及下界。 当溢价率触及和超越上界或下界时，即意味着权 证溢价率马上面临着回调，回到我们构建的溢价率运行通道中去。 这个结论非常有指导意义，也就是说我们可以通过溢价率通道发现权证与正股价 格关系的拐点，再配合正股的走势，我们可以迅速判断出权证的价值是否有较大 的偏差。 3.2. 溢价率通道的投资含义 回到溢价率的实际意义中来，由于溢价率本身是一个相对值，它是权证的持有成 本与正股价格的一个比值，通常情况下为正值，但在一些特殊情况下，它会变成 负值，也就是权证的折价。 仅仅通过判断溢价率的高低从而决定权证的投资价值，是不科学的。 因为溢价率 是一个动态值，它随着正股价格与权证价格同时变化。 因此，我们在使用溢价率 时，切忌只看溢价率，而不看正股的走势。 首先我们可以通过溢价率通道判断溢价率的走势是否会发生拐点。 一旦溢价率触 及或超越溢价率通道时，若正股未发生大幅上涨和下跌，则溢价率将会有大幅的 反向运动。 溢价率升高，可能有如下几种情况： a、 正股波动较小，权证上涨。 多出现在溢价率触及或超越溢价率通道下沿，若 正股后市看好，但尚未正式启动之时，认购权证市场率先反映，可作长期投 资； b、 正股上涨，权证大幅上涨，其上涨幅度超越正股上涨幅度。 多出现在正股启 动，带动权证上扬，容易把握。 需区分认购与认沽，认购权证为投资机会， 认沽权证则为高风险炒作； c、 正股下跌，权证未下跌或下跌幅度小于正股幅度。 对认购不利，认沽具有投 资机会； 溢价率降低，可能有如下几种情况： a、 正股波动较小，权证下跌。 可能由于供需关系的变化，此时无论认购与认沽 均受后市走势判断影响； b、 正股下跌，权证大幅下跌，其下跌幅度超越正股上涨幅度。 认购权证为合理 表现，认沽权证蕴含投资机会； c、 正股上涨，权证未上涨或上涨幅度小于正股幅度。 认购权证蕴含投资机会， 认沽权证表现受后市影响更多； 在这样的条件下，我们可以通过准确预测权证溢价率的变化，配合对正股走势的 判断，发现权证市场中合适的买点及卖点。 需要注意的是：当正股处于快速拉升或者急速下跌阶段时，溢价率触及或超越其 概率通道时，并不一定会马上出现反向运动。 因为此时溢价率通道也会发生快速 的拉升和下跌。 另外，该种分析方法在权证面临到期时不再适用。 由于权证在其存续期的最后一 个月时间价值急剧衰减，因此导致溢价率的缩小，直至消失。 而且在最后几天， 由于市场的抛售，还极有可能出现折价。 此时，对价内权证来说，也构成了投资 机会。 溢价率：溢价率就是在权证到期前，正股价格需要变动多少百分比才可让权证投资者在到期日实现打和。 溢价率是量度权证风险高低的其中一个数据，溢价率愈高,打和愈不容易。 认购权证溢价率＝[(行权价-认购权证价格/行权比例)/标的证券价格—1]×100%认沽权证溢价率＝[1—(行权价-认沽权证价格/行权比例)/标的证券价格]×100%
什么是金融危机
金融危机，是指一个国家或几个国家与地区的全部或大部分金融指标(如：短期利率、货币资产、证券、房地产、土地(价格)、商业破产数和金融机构倒闭数)的急剧、短暂和超周期的恶化 1.本次金融危机起源于美国,金融危机原因:信用扩张,虚拟经济引起的经济泡沫破裂是金融危机的主要原因.次贷危机是导火线.实际次贷债券只有6000亿美元,引发了这么大的金融危机,全是由于跟风即人们的心理预期造成的.羊群效应，它是指市场上存在那些没有形成自己的预期或没有获得一手信息的投资者，他们将根据其他投资者的行为来改变自己的行为。 理论上羊群效应会加剧市场波动，并成为领头羊行为能否成功的关键。 在下述案例中烧饼就是领头羊.在现实经济中,次贷房贷是领头羊 2.从次贷危机到金融危机,这里原创一个案例: 两个人卖烧饼,每人一天卖20个(因为整个烧饼需求量只有40个),一元价一个,每天产值40元.后来两人商量,相互买卖100个(A向B购买100个,B向A购买100个),用记账形式,价格不变,交易量每天就变成240元--虚拟经济产生了 如果相互买卖的烧饼价为5元,则交易量每天1040元,这时候,A和B将市场烧饼上涨到2元,有些人听说烧饼在卖5元钱1个,看到市场烧饼只有2元时,赶快购买.--泡沫经济产生 烧饼一下子做不出来,就购买远期饼.A和B一方面增加做烧饼(每天达100个或更多),另一方面卖远期烧饼,还做起了发行烧饼债券的交易,购买者一是用现金购买,还用抵押贷款购买.---融资,金融介入 有些人想购买,既没有现金,又没有抵押品,A和B就发放次级烧饼债券.并向保险机构购买了保险.---次级债券为次贷危机播下种子 某一天,发现购买来的烧饼吃也吃不掉,存放既要地方,又要发霉,就赶快抛售掉,哪怕价格低一些.--泡沫破裂 金融危机就这样爆发了. 烧饼店裁员了(只要每天40个烧饼就可以了)--失业；烧饼债券变废纸了--次贷危机 抵押贷款(抵押品不值钱)收不回,贷款银行流动性危机,保险公司面临破产等。 --金融危机 3.在次贷危机到金融危机过程中，金融机构的金融杠杆和金融衍生品的发行和流通起了放大作用 4.更深层次 (1)超前消费长期积累酿成的恶果。 美国长期盛行超前消费，鼓励人民买房子、买汽车、买高档消费品，银行为追求高额利润，向居民发放这样那样的信用卡，鼓励超前消费。 “用明天的钱为今天享受”。 “让美梦提前到来，让美梦成真。 “能挣会花是时代的骄子”。 说得天花乱坠，这种超前消费，在若干年中也曾带来暂时的繁荣。 但这种预支未来购买力的行径，毕竟是“寅吃卯粮”，存在泡沫，一时的繁荣，带有虚幻的色彩。 一旦经济不景气，出现大批失业者，还不出欠款，消费者的支付能力急剧下降，美国次级债凸显于世人面前，银行呆帐成堆，一些投资银行面临破产境地。 (2)美国的银行为高薪所累。 美国银行业长期来养尊处优，似乎是“天之骄子”。 高层领导皆是高薪，年薪数百万美元比比皆是，中等白领阶层年薪也达数十万美元。 银行业长期来由于借贷额巨大，获利甚丰，掩盖了矛盾，尽管年复一年支付高薪，但尚能过得去。 一旦债务人难以偿付债款，出现成批呆帐，形成三角债。 银行始则周转不灵，继则巨额亏损。 于是大批裁员。 若认真反思，高薪是过多地享用经济成果，含有剥削因素。 或者说是一种“竭泽而渔”、“杀鸡取蛋”的愚蠢之举。 (3)美国目前缺乏新兴的产业。 美国多年来常有新兴的产业引领世界潮流。 如高速公路、汽车工业、航空业、电子通信业。 如电脑的硬件软件、手机曾遥遥领先当许多国家尚处于萌芽状态，美国则已面广量大地形成产业。 但近十年来，美国这些领先的产业已处于徘徊状态，而世界上许多国家正在迅猛追赶，电脑和手机等电子产业发展神速，美国的优势相对削弱，或者说正在逐渐失去优势。 5.金融危机为何漫延到世界 (1)经济全球化:世界各国和地区的经济相互融合日益紧密，逐步形成全球经济一体化的过程，以及与此相适应的世界经济运行机制的建立与规范化过程。 (2)金融全球化:世界各国和地区放松金融管制、开放金融业务、放开资本项目管制，使资本在全球各地区、各国家的金融市场自由流动，最终形成全球统一的金融市场、统一货币体系的趋势。 (3) 贸易一体化:在国际贸易领域内国与国之间普遍出现的全面减少或消除国际贸易障碍的趋势，并在此基础上逐步形成统一的世界市场。 (4)生产一体化:生产过程的全球化，是从生产要素的组合到产品销售的全球化。 跨国公司是生产一体化的主要实现者.
关于增发股票后的派息收益和分红
1.派息收益与分红据公司实际收益而定，多少由董事会制定提案并由股东大会审议通过；2.一般而言，增发价会高于1元，那原来的10W原始股会在股票价值上有所增加，此权益远远超过一般想象中的派息分红数N倍；3.增发以后公司的盈利能力一般会相应增强，具体视市场运气或管理层能力而定。 如盈利能力不变，那原发股的收益力也会降低至原三分之一的水平。
